新手如何買基金｜想讓金錢為我們工作、錢滾錢？學投資是必經之路。但是投資市場千變萬化、波濤洶湧，不僅需要選啱資產、擇對時，還需要具備大量的財經知識與盯盤時間，對於忙碌的上班族或小白來說，單打獨鬥往往容易「交學費」。如何在低成本、低風險的前提下開啟投資第一步？買投資或許是你的最佳起點，本文將帶你深入了解基金運作邏輯、挑選技巧，以及開始你的第一筆投資！
十隻支持退休生活的收息港股｜一文看清多重行業配置規劃被動收入！
什麼是基金？
基金是一種集合眾人資金的投資工具，當你投資基金時，等於投資了一籃子的資產，詳細概念如下：
集資： 投資者將資金交給具備資質的基金管理公司。
管理： 專業的基金經理（Fund Manager）根據特定的策略，將資金分配買入股票、債券、大宗商品等不同資產。
持有： 當你買入基金，就等於買入了一籃子的資額。
買基金的優勢
入場門檻低
不像買股票通常需要「一手」數千甚至數萬元，基金的入場門檻極低。以富途為例，最低 0.01 港元/美元 即可起購，非常適合小資族。
分散風險
單買一隻股票風險極高，但基金經理會將資金分散投資於數十甚至數百種資產，甚至跨地區、跨類別配置，有效降低單一資產波動帶來的衝擊。
專家代勞，省時省力
告別每天盯盤的焦慮。資金交由專業團隊管理，你無需自己研究財報或技術線圖，即可享受相對穩定的潛在收益。
買基金的注意事項
各類收費： 基金投資涉及管理費、認購費及贖回費等。管理費通常會每日從基金淨值中自動扣除，無形中影響回報。
爆發力不如個股： 由於資產分散，基金很難像某隻「妖股」一樣短期翻倍，但相對的，歸零的風險也極低。
被動性： 你無法干預基金經理的具體持倉（例如你不能要求經理賣掉某隻股票），控制權有限。
基金種類有哪些？
根據投資資產類別（風險由低到高）
| 基金類型 | 投資標的 | 特點 | 適合人群 |
| 貨幣基金 | 國庫券、銀行存款 | 高流動性、收益略高於活期 | 資金需靈活周轉者 |
| 債券基金 | 政府債券、企業債券 | 收益主要來自利息，波動較小 | 保守型、收息族 |
| 混合基金 | 股票 + 債券 | 平衡風險與回報，攻守兼備 | 穩健型投資者 |
| 股票基金 | 上市公司股票 | 追求資本增值，波動大、回報高 | 進取型、長期持有者 |
根據基金申贖方式
開放式基金： 隨時可申購贖回，規模隨資金進出變動。
封閉式基金： 募集後規模固定，通常需在二級市場買賣。
ETF (交易所買賣基金)： 在股票交易所上市，像買股票一樣買賣，透明度高、費用通常較低。
場外基金： 傳統銀行或基金平台買賣，每日只有一個淨值報價。
傳统銀行 vs 證券商買基金哪個好
| 情況 / 需求 | 較適合用銀行買基金 | 較適合用證券商買基金 |
|---|---|---|
| 投資金額 | 小額月供、剛開始投資。 | 金額較大或準備長期定投，成本敏感。 |
| 重要考慮 | 方便、一站式理財、有人講解。 | 低費用、多產品、網上操作快。 |
| 投資風格 | 被動型、唔太想比較不同平台費用。 | 主動比較費用、願意自己做基金篩選及資產配置。 |
| 產品需要 | 只要幾隻大路基金即可。 | 想揀更細分主題或不同基金公司產品 |
收費差異
傳统銀行：前端認購費多數在約 1.5%–5%，另有平台管理費、贖回費等，部分月供基金計劃股票/混合基金認購費約 2%–3%。
證券商／網上理財平台：不少主打 0% 或大幅減認購費，有時只收每年平台費（如 0.2%–2% p.a.），長線持有下，總成本往往低過銀行通路。
隱性 trailer fee：無論銀行定券商，只要係賣基金的中介人，一般都會收基金公司回贈的 trailer fee，係寫在基金的管理費（TER/expense ratio）入面，投資者睇 NAV 已經「包埋」。
產品選擇與功能
銀行：多數只上架部分熱門或有合作關係的基金公司產品，選擇相對有限，但對大路股票型、債券型、混合型基金已足夠大多數小額投資者使用。
證券商：一般平台會提供更多基金公司選擇，有些仲有海外基金、貨幣基金、ETF 等，一個戶口可同時買股票、債券、基金，操作彈性高。
方便性
銀行：可直接由往來戶口自動扣數做月供，配合其他理財（薪金、貸款、信用卡）做一站式管理，對唔想搞太多平台的投資者較方便，有實體分行、理財經理，適合需要面對面講解或做風險評估的客戶。
證券商／網上平台：多數全線上開戶、認購、贖回，落單速度快，收費及回報數據顯示較清晰，適合習慣 self-directed 投資的人。
客服一般以網上/電話為主，未必有專屬理財經理。
風險、保障與安全感
安全性：香港持牌銀行與持牌證券商都受金管局或證監會監管，基金本身為獨立信託資產，並非放在公司資產內，一般唔會因中介破產而「清袋」，不過銀行及部分券商的銷售會受佣金／trailer fee 驅動，未必一定推最適合、成本最低的基金，投資者要自己睇清簡介及費用。
美股三大指數｜睇好美國市場必看美股三大指數介紹/ETF選擇！
新手如何開始投資基金
第一步：認清自我，確定目標
投資前請先問自己兩個問題：
問題一：錢是用來做什麼的？
短期（旅遊、買車）： 選擇 貨幣基金 或 短期債券基金，確保本金安全且隨時可用。
中長期（退休、增值）： 選擇 股票基金 或 混合基金，利用時間換取複利增長。
問題二：我能承受多大虧損？
保守型： 寧願少賺也不想賠本 → 債券/貨幣基金。
穩健型： 能接受適度波動換取增長 → 混合基金。
進取型： 目標是資產翻倍，不怕短期大跌 → 股票基金/行業主題基金。
第二步：挑選優質基金
以富途牛筆為例，除了看「歷史回報」外，應同時看以下指標：
夏普比率： 基金界的 CP 值。數值越高，代表在承受同樣風險下，回報越高。
最大回撤： 歷史上最慘跌多少。這能幫你評估在極端行情下你的心理承受力。
Alpha (α) 值： 代表經理人的「超能力」。大於 0 表示跑贏市場；小於 0 表示跑輸。
Beta (β) 值： 代表隨波逐流的程度。大於 1 代表波動比大市大；小於 1 代表比大市穩。
費用比率： 長期持有的隱形殺手，同類基金優先選費用低的。
如果新手投資者也可以直接看 Morningstar (晨星) 評級。通常 4 星或 5 星的基金代表過去表現優異且穩定。在富途 App 中可直接查閱這些評級。
延伸閱讀：RSI指標教學｜RSI是什麼? 由零開始手把手教授概念/背馳/實戰應用！
第三步：制定投資策略
買什麼決定了上限，怎麼買決定了心態。
一次性投資 (Lump Sum)：
優點： 資金利用率高，若買在低點回報驚人。
缺點： 考驗擇時能力，若買在山頂會非常痛苦。
定期定額 / 月供基金：
優點： 最適合新手。每月固定投入，高價買少、低價買多，自動拉低平均成本，平滑市場波動。
缺點： 牛市中回報可能略低於一次性投入。
新手應小心以下投資陷阱
新手投資者容易陷入某些常見誤區，了解這些陷阱有助提升投資成功率。
追逐熱門基金
過往表現優異的基金往往吸引大量資金流入，但歷史回報不代表未來表現。投資者應分析基金的投資策略、管理團隊及費用結構，而非單純依賴過往數據。研究顯示，過度集中於去年表現最佳的基金，往往導致較差的長期回報。
頻繁買賣
過度頻繁交易會產生高額交易成本，並可能錯過市場上升時機。研究顯示，長期持有策略往往優於短期進出。投資者應建立長期視野，避免因短期市場波動而作出情緒化決策。
忽視費用影響
看似微小的費用差異在長期累積下影響顯著。年管理費相差1%，在30年投資期內可導致最終價值相差超過25%。投資者應優先選擇低費用基金，特別是在被動投資策略中。
2026年市場展望
了解市場趨勢有助投資者作出具前瞻性配置，提升基金投資回報。
ESG投資趨勢
環境、社會及管治(ESG)標準日益受重視。ESG基金在2026年預期持續增長，特別是歐洲及亞洲市場，投資者可通過ESG基金參與可持續發展趨勢，同時追求財務回報。
亞洲市場機遇
中國經濟復甦、東南亞增長動力及印度市場擴張，為亞洲基金提供增長潛力。惟需留意地緣政治風險及個別市場的監管變化。分散投資於不同亞洲市場可降低單一國家風險。
科技與創新主題
人工智能、雲端運算及電動車等科技領域持續吸引資金。相關主題基金在2024年表現突出，2025年繼續保持良好績效，雖然AI在過去已經升了比較多，但是這些有無限幻想力的主題，在2026年還是焦點之一。惟科技股現在估值已偏高，投資者需控制持倉比例，避免過度集中。
延伸閱讀：AI股票｜AI概念股龍頭美股/港股/ETF最新攻略！(持續更新)
投資前務必詳閱基金章程,了解所有費用及風險。如有需要,可諮詢持牌財務顧問,根據個人財務狀況制定合適的投資計劃。
信財庫推薦文章
穩定派息基金｜每月收息基金是否月月派息？一文看清熱門收息基金！
投資黃金必睇｜2025年末金價預測、5大黃金投資工具比較附專家策略！
理財新手入門 2025｜香港懶人包：20分鐘學懂儲蓄投資，告別月光族
如何儲錢？2025最強儲錢方法全攻略，告別月光族，加速累積第一桶金！
註：本網站的內容概不構成任何投資意見，本網站內容亦並非就任何個別投資者的特定投資目標、財務狀況及個別需要而編製。投資者不應只按本網站內容進行投資。在作出任何投資決定前，投資者應考慮產品的特點、其本身的投資目標、可承受的風險程度及其他因素，並適當地尋求獨立的財務及專業意見。本網站及其資訊供應商竭力提供準確而可靠的資料，但並不保證資料絕對無誤，資料如有錯漏而令我們蒙受損失，本公司概不負責。